Modèle VAR bayésien (BVAR)

Le modèle de VAR bayésien (BVAR) étend le cadre classique du VAR en incorporant des croyances a priori sur les coefficients du modèle. Les a priori — le plus souvent l'a priori du Minnesota — réduisent les coefficients du VAR vers des valeurs économiquement sensées, réduisant considérablement le surajustement et améliorant la précision des prévisions hors échantillon, même lorsque le nombre de variables est important.