Оценщик метода обобщенных моментов (GMM) по Аррельяно-Бонду

Оценщик метода обобщенных моментов (GMM) по Аррельяно-Бонду является стандартным подходом для динамических панельных моделей, в которых лагированная зависимая переменная выступает в качестве регрессора. Путем первого дифференцирования для устранения фиксированных эффектов и использования более глубоких лагов в качестве инструментов, он дает состоятельные оценки, даже когда ошибка сериально коррелирована, а регрессоры эндогенны.