VAR с факторами, зависящими от времени (Time-Varying Parameter Factor-Augmented VAR)

TVP-FAVAR — это гибридная структура, объединяющая VAR с факторами (factor-augmented VARs) с оценкой параметров, зависящих от времени, посредством фильтра Калмана. Предложенная Bernanke et al. (2005) и усовершенствованная Primiceri (2005), она извлекает скрытые экономические факторы (например, «единый шок монетарной политики») из высокоразмерных данных, позволяя коэффициентам VAR стохастически изменяться во времени. Эта структура улавливает как закономерности пониженной размерности, так и структурную нестабильность, что делает ее идеальной для изучения меняющихся режимов политики и динамики шоков.