Korekta wartości kredytowej

Korekta wartości kredytowej (ang. Credit Valuation Adjustment, CVA) to rynkowa cena ryzyka kredytowego kontrahenta, wbudowana w instrumenty pochodne typu over-the-counter (OTC). CVA mierzy stratę wynikającą z niewywiązania się kontrahenta z zobowiązań, uwzględniając zarówno prawdopodobieństwo niewywiązania się, jak i ekspozycję w danym momencie. Od kryzysu finansowego w 2008 roku stała się kluczowym elementem wyceny instrumentów pochodnych i zarządzania ryzykiem.