Robust Johansen Cointegration
The Robust Johansen Cointegration test extends the classical Johansen (1988, 1991) likelihood-ratio framework for determining the cointegrating rank of a multivariate I(1) system to settings where standard Gaussian assumptions fail — in particular when the data exhibit outliers, fat-tailed innovations, or conditional heteroskedasticity. Robust modifications adjust residuals, re-weight observations, or bootstrap critical values so that rank inference remains valid under these violations.
Record di origine
Citazioni copiate testualmente dal record di origine del metodo. Non si inferisce alcuna verifica a livello di affermazione da esse.
- Johansen, S. (1991). Estimation and Hypothesis Testing of Cointegration Vectors in Gaussian Vector Autoregressive Models. Econometrica, 59(6), 1551–1580. · DOI 10.2307/2938278
- Cavaliere, G., Rahbek, A., & Taylor, A. M. R. (2010). Cointegration Rank Testing under Conditional Heteroskedasticity. Econometric Theory, 26(6), 1719–1760. · DOI 10.1017/s0266466609990776
Affermazioni curate
Affermazioni persistite nel registro delle evidenze, ciascuna con la propria valutazione.
Questa vista non inventa una valutazione dell'affermazione quando il registro non ne ha.
Metodi correlati
Generato dal grafo dei metodi e mostrato come relazioni suggerite dalla macchina — nessuna affermazione di evidenza viene inferita.