Marc HJM
El marc Heath-Jarrow-Morton (HJM) (1992) és un enfocament general sense arbitratge per modelar tota l'estructura a termini dels tipus d'interès a terme. A diferència dels models de tipus d'interès a curt termini, HJM treballa directament amb els tipus d'interès a terme f(t,T) i especifica la seva volatilitat; el drift es determina aleshores per les restriccions d'arbitratge. Aquesta flexibilitat permet la modelització multifactorial i una calibració precisa a matrius de swaptions.
Llegeix el mètode complet
Inicia la sessió amb un compte gratuït per llegir aquesta secció.
Method map
The neighbourhood of related methods — select a node to explore.
Fonts
- Heath, D., Jarrow, R. A., & Morton, A. (1992). Bond pricing and the term structure of interest rates: A new methodology for contingent claims valuation. Econometrica, 60(1), 77-105. DOI: 10.2307/2951677 ↗
- Brigo, D., & Mercurio, F. (2006). Interest Rate Models: Theory and Practice (2nd ed.). Springer-Verlag. link ↗
Com citar aquesta pàgina
ScholarGate. (2026, June 3). Heath-Jarrow-Morton Framework. ScholarGate. https://scholargate.app/ca/quantitative-finance/hjm-framework
Which method?
Set this method beside its closest kin and read them side by side — the library lays the books on the table; the choice is yours.
- Canvi de numerariFinances quantitatives↔ compare
- Model de Hull-WhiteFinances quantitatives↔ compare
- Model del Mercat LIBORFinances quantitatives↔ compare
- Valoració neutral al riscFinances quantitatives↔ compare
Citat per
Has vist cap problema en aquesta pàgina? Informa'n o suggereix una correcció →