Model vectorial d'error de correcció bayesià (Bayesian VECM)

El Bayesian VECM combina el model clàssic de Vector Error Correction — que captura tant la dinàmica a curt termini com les relacions de cointegració a llarg termini entre sèries temporals multivariants no estacionàries — amb distribucions a priori bayesianes sobre el rang de cointegració i les matrius de coeficients. Això permet una quantificació de la incertesa basada en principis, la incorporació de teoria econòmica com a priors, i una inferència coherent fins i tot en mostres petites.