Επεκτεταμένο Μοντέλο EGARCH με Ανθεκτικότητα

Το Επεκτεταμένο Μοντέλο EGARCH (Robust EGARCH) επεκτείνει το Μοντέλο EGARCH του Nelson (1991) αντικαθιστώντας την τυπική εκτίμηση ημι-μέγιστης πιθανοφάνειας με διαδικασίες ανθεκτικές σε ακραίες τιμές — συνήθως μεθόδους περιορισμένης επιρροής ή M-εκτιμητές — ώστε ένα μικρό ποσοστό ακραίων παρατηρήσεων ή σφαλμάτων δεδομένων να μην μπορεί να διαστρεβλώσει τη δυναμική της εκτιμώμενης μεταβλητότητας ή το φαινόμενο μόχλευσης.