เปรียบเทียบวิธี

	การปรับมูลค่าจากการประเมินมูลค่าเดบิต	การประเมินมูลค่าแบบไม่คำนึงถึงความเสี่ยง
สาขาวิชา	การเงินเชิงปริมาณ	การเงินเชิงปริมาณ
ตระกูล	Regression model	Regression model
ปีกำเนิด	2000s	1979
ผู้ริเริ่ม	Jon Gregory, Christoph Burgard	John Harrison and David Kreps
ประเภท	Valuation Framework	Fundamental Principle
แหล่งต้นตำรับ	Gregory, J. (2009). Counterparty Credit Risk: The New Challenge for Global Financial Markets. John Wiley & Sons.	Harrison, J. M., & Kreps, D. M. (1979). Martingales and arbitrage in multiperiod securities markets. Journal of Economic Theory, 20(3), 381-408.
ชื่อเรียกอื่น	Own Credit Adjustment, OCA	Risk-Neutral Measure, Q-Measure
ที่เกี่ยวข้อง	3	4
สรุป	Debit Valuation Adjustment (DVA) represents the value of your own credit risk to counterparties. DVA measures the gain in derivative value if you default on your obligations—a benefit for your shareholders because creditors receive less than the full derivative value. DVA is controversial but now mandatory under IFRS 13 for fair value accounting.	Risk-neutral valuation (1979) is the fundamental principle that derivative prices equal the expected payoff discounted at the risk-free rate, computed under a risk-neutral probability measure (Q-measure). This principle, formalized by Harrison and Kreps, eliminates the need to estimate risk premia and is the foundation of modern derivatives pricing.