Testul Phillips-Ouliaris bazat pe reziduuri

Testul Phillips-Ouliaris, introdus de Phillips și Ouliaris în articolul lor din 1990 din Econometrica, este o procedură non-parametrică bazată pe reziduuri pentru testarea ipotezei nule de absență a cointegrării între un set de serii de timp integrate I(1). Acesta corectează reziduurile OLS dintr-o regresie de cointegrare pentru autocorelare și endogenitate, utilizând estimatori de varianță pe termen lung bazați pe kernel, generând două statistici—Z_alpha (raport de varianță) și Z_t (coeficient normalizat)—ale căror distribuții asimptotice sunt tabulate specific pentru sisteme cu mai mulți regresori stocastici.