Copula CDO-model
Het copula CDO-model (Li 2000) gebruikt Gaussiaanse copula's om collateralized debt obligations (CDO's) te prijzen door de gezamenlijke wanbetalingskansen over een portefeuille van obligaties te modelleren. Het model werd de industriestandaard voor CDO-prijzen, maar werd na 2008 zwaar bekritiseerd wegens het onderschatten van staartrisico en correlatieafbraken tijdens crises.
Lees de volledige methode
Log in met een gratis account om dit onderdeel te lezen.
Methodenkaart
De omgeving van verwante methoden — selecteer een knooppunt om te verkennen.
Bronnen
- Li, D. X. (2000). On default correlation: A copula function approach. Journal of Fixed Income, 9(4), 43-54. DOI: 10.3905/jfi.2000.319253 ↗
- Schonbucher, P. J. (2003). Credit Derivatives Pricing Models: Models, Pricing and Implementation. John Wiley & Sons. link ↗
Deze pagina citeren
ScholarGate. (2026, June 3). Gaussian Copula CDO Pricing Model. ScholarGate. https://scholargate.app/nl/quantitative-finance/copula-cdo-model
Welke methode?
Plaats deze methode naast haar naaste verwanten en lees ze naast elkaar — de bibliotheek legt de boeken op tafel; de keuze is aan u.
- Credit Valuation AdjustmentKwantitatieve financiering↔ vergelijken
- Merton Default ModelKwantitatieve financiering↔ vergelijken
- Risico-neutrale waarderingKwantitatieve financiering↔ vergelijken
Een fout op deze pagina gezien? Meld het of stel een correctie voor →