Fama-MacBeth Regressie
De Fama-MacBeth procedure is een tweestaps regressiemethodologie voor het analyseren van cross-sectionele relaties met controle voor tijdreeksstructuur. Geïntroduceerd door Fama en MacBeth (1973), schat het eerst tijdreeks-parameters voor elke cross-sectionele eenheid, en regresseert vervolgens uitkomsten op die parameters over de cross-sectie, waarbij resultaten over tijd worden gemiddeld. Deze aanpak scheidt elegant binnen-eenheid dynamiek van cross-sectionele heterogeniteit en biedt standaardfouten die robuust zijn tegen de panelstructuur.
Lees de volledige methode
Log in met een gratis account om dit onderdeel te lezen.
Method map
The neighbourhood of related methods — select a node to explore.
Bronnen
- Fama, E. F., & MacBeth, J. D. (1973). Risk, return, and equilibrium: Empirical tests. Journal of Political Economy, 81(3), 607-636. DOI: 10.1086/260061 ↗
- Shanken, J. (1992). On the estimation of beta-pricing models. Review of Financial Studies, 5(1), 1-33. DOI: 10.1093/rfs/5.1.1 ↗
Deze pagina citeren
ScholarGate. (2026, June 3). Fama-MacBeth Two-Step Regression. ScholarGate. https://scholargate.app/nl/econometrics/fama-macbeth-regression
Which method?
Set this method beside its closest kin and read them side by side — the library lays the books on the table; the choice is yours.
- Lokale ProjectiesEconometrie↔ compare
- Panel VARXEconometrie↔ compare
- Tijdsvariërende Parameter Factor-Augmented VAREconometrie↔ compare
Geciteerd door
Een fout op deze pagina gezien? Meld het of stel een correctie voor →