Phillips-Ouliaris 残差ベースの共和分検定

PhillipsおよびOuliarisが1990年のEconometrica誌に発表したPhillips-Ouliaris検定は、統合次数I(1)の時系列群の間における共和分不在の帰無仮説を検定するための、残差ベースのノンパラメトリック手法である。この検定は、共和分回帰から得られるOLS残差を、カーネルベースの長期分散推定量を用いて、系列相関および内生性に対して補正する。これにより、2つの統計量、すなわちZ_alpha（分散比）とZ_t（正規化された係数）が得られ、それらの漸近分布は、複数の確率的説明変数を持つシステムに対して特別に表にされている。