Johansen Cointegration Test
The Johansen procedure is a multivariate cointegration framework, introduced by Søren Johansen in 1991, that tests for long-run equilibrium relationships among several I(1) time series. It determines how many cointegrating vectors link the series and then builds a Vector Error Correction Model (VECM) to describe the short-run dynamics around that equilibrium.
Record di origine
Citazioni copiate testualmente dal record di origine del metodo. Non si inferisce alcuna verifica a livello di affermazione da esse.
- Johansen, S. (1991). Estimation and Hypothesis Testing of Cointegration Vectors in Gaussian Vector Autoregressive Models. Econometrica, 59(6), 1551-1580. · DOI 10.2307/2938278
- Johansen, S. (1995). Likelihood-Based Inference in Cointegrated Vector Autoregressive Models. Oxford University Press. · ISBN 978-0198774501
Affermazioni curate
Affermazioni persistite nel registro delle evidenze, ciascuna con la propria valutazione.
Questa vista non inventa una valutazione dell'affermazione quando il registro non ne ha.
Metodi correlati
Generato dal grafo dei metodi e mostrato come relazioni suggerite dalla macchina — nessuna affermazione di evidenza viene inferita.