Regression model
מודל תמחור נכסי הון (CAPM)
מודל תמחור נכסי הון (CAPM), שפותח על ידי ויליאם שארפ וג'ון לינטנר באמצע שנות ה-60, מקשר את התשואה הצפויה של נכס לסיכון השיטתי שלו, הנמדד באמצעות בטא. הוא קובע שבשווי משקל המשקיעים מתוגמלים רק עבור סיכון שלא ניתן לגוון ממנו: עודף התשואה הצפוי של נכס פרופורציונלי לעודף התשואה הצפוי של השוק, כאשר בטא הוא קבוע הפרופורציה. ה-CAPM מהווה בסיס לעלות ההון העצמי, לכיול ביצועים, ולגוף מחקר עצום בתמחור נכסים.
קראו את השיטה במלואה
לחברים בלבד
התחברותהתחברו עם חשבון חינמי כדי לקרוא חלק זה.
Method map
The neighbourhood of related methods — select a node to explore.
מקורות
- Sharpe, W. F. (1964). Capital asset prices: A theory of market equilibrium under conditions of risk. The Journal of Finance, 19(3), 425–442. DOI: 10.1111/j.1540-6261.1964.tb02865.x ↗
- Lintner, J. (1965). The valuation of risk assets and the selection of risky investments in stock portfolios and capital budgets. The Review of Economics and Statistics, 47(1), 13–37. DOI: 10.2307/1924119 ↗
איך לצטט עמוד זה
ScholarGate. (2026, June 2). Capital Asset Pricing Model. ScholarGate. https://scholargate.app/he/finance/capm
Which method?
Set this method beside its closest kin and read them side by side — the library lays the books on the table; the choice is yours.
- מודל סיכוני רב-גורמי (פאמה-פרנץ', APT)מימון↔ compare
- רגרסיית ריבועים פחותים רגילים (OLS)אקונומטריקה↔ compare