Time-varying parameter difference GMM
Time-varying parameter difference GMM combines the Arellano-Bond first-difference GMM estimator for dynamic panels with a state-space or local-smoothing framework that allows regression coefficients to drift over time. It handles endogeneity and lagged dependent variables while relaxing the assumption that structural relationships remain constant across all periods.
Registro de origen
Citas copiadas textualmente del registro de origen del método. No se infiere ninguna verificación a nivel de afirmación de ellas.
- Arellano, M., & Bond, S. (1991). Some tests of specification for panel data: Monte Carlo evidence and an application to employment equations. The Review of Economic Studies, 58(2), 277–297. · DOI 10.2307/2297968
- Cai, Z. (2007). Trending time-varying coefficient time series models with serially correlated errors. Journal of Econometrics, 136(1), 163–188. · DOI 10.1016/j.jeconom.2005.08.004
Afirmaciones curadas
Afirmaciones persistidas en el libro mayor de evidencia, cada una con su propia evaluación.
Esta vista no inventa una evaluación de afirmación si el libro mayor no tiene ninguna.
Métodos relacionados
Generado a partir del grafo de métodos y mostrado como relaciones sugeridas por la máquina; no se infiere ninguna afirmación de evidencia.