Fama-MacBeth Regression
Fama-MacBeth-proceduren er en to-trins regressionsmetodologi til analyse af tværsnitsrelationer under kontrol for tidsseriernes struktur. Introduceret af Fama og MacBeth (1973), estimerer den først tidsserieparametre for hver tværsnitsenhed, og regredierer derefter udfald på disse parametre på tværs af tværsnittet, idet resultaterne gennemsnitsberegnes over tid. Denne tilgang adskiller elegant dynamikker inden for enheder fra tværsnitsheterogenitet og giver standardfejl, der er robuste over for panelstruktur.
Læs hele metoden
Log ind med en gratis konto for at læse dette afsnit.
Method map
The neighbourhood of related methods — select a node to explore.
Kilder
- Fama, E. F., & MacBeth, J. D. (1973). Risk, return, and equilibrium: Empirical tests. Journal of Political Economy, 81(3), 607-636. DOI: 10.1086/260061 ↗
- Shanken, J. (1992). On the estimation of beta-pricing models. Review of Financial Studies, 5(1), 1-33. DOI: 10.1093/rfs/5.1.1 ↗
Sådan citerer du denne side
ScholarGate. (2026, June 3). Fama-MacBeth Two-Step Regression. ScholarGate. https://scholargate.app/da/econometrics/fama-macbeth-regression
Which method?
Set this method beside its closest kin and read them side by side — the library lays the books on the table; the choice is yours.
- Lokale projektionerØkonometri↔ compare
- Panel VARXØkonometri↔ compare
- Tidsvarierende Parameter Faktorforstærket VARØkonometri↔ compare
Refereret af
Har du fundet en fejl på denne side? Indberet den eller foreslå en rettelse →